Technológie otvorili kapitálové trhy takmer každému. S jednoduchším prístupom však rastie aj zodpovednosť a význam rozlišovať podstatné fakty od zavádzajúcich podnetov.
Prístup na finančné trhy sa v posledných rokoch zásadne zmenil. To, čo bolo ešte donedávna doménou profesionálnych investorov a veľkých finančných inštitúcií, je dnes dostupné prakticky pre každémo. Podľa analytika investičnej platformy eToro Jakuba Rochlitza však samotná dostupnosť nestačí.
„Poslaním eToro je odstraňovať prekážky pri investovaní. Pre bežných ľudí je dnes oveľa jednoduchšie investovať, starať sa o svoj majetok a vziať svoju finančnú budúcnosť do vlastných rúk. Zároveň vidíme, že drobní investori majú na trhoch čoraz väčšie slovo. Investovanie už nie je iba hrou pre inštitúcie alebo veľkých hráčov z Wall Street. Demokratizuje sa a stáva sa dostupným pre nás všetkých,“ priblížil Rochlitz počas tohtoročného Forbes Business Festu.
S väčšou dostupnosťou rastie aj zodpovednosť. Nielen samotných investorov, ale aj platforiem, ktoré im otvárajú dvere na kapitálové trhy. Rovnako dôležité je totiž pomôcť im pochopiť, aké riziká prinášajú jednotlivé investície a ktoré produkty zodpovedajú ich skúsenostiam a cieľom.
Podobnú zodpovednosť podľa neho nesú aj analytici a médiá. Sociálne siete zásadne zmenili spôsob, akým ľudia premýšľajú o investovaní. Popri kvalitných analýzach sa na nich šíria aj zjednodušené rady, špekulácie či príbehy o rýchlom zbohatnutí, ktoré môžu vytvárať nereálne očakávania.
„Dnes nemáme nedostatok informácií, práve naopak, máme ich priveľa. Schopnosť odlíšiť dôležité poznatky od informačného šumu je do veľkej miery rozdielom medzi úspešným a neúspešným investorom,“ myslí si.
Ani prípadná hlbšia korekcia na trhoch podľa neho nezastaví dlhodobý rast vplyvu drobných investorov. História síce ukazuje, že počas veľkých kríz ich záujem dočasne ochabne, pri pohľade na dlhšie obdobie však ich účasť na trhoch stabilne rastie. Dôvodom nie je iba jednoduchší prístup k investovaniu, ale aj meniace sa ekonomické prostredie.
Podľa Rochlitza sa vlastníctvo aktív postupne stáva nevyhnutnosťou. Staršie generácie sa mohli vo väčšej miere spoliehať na dôchodkové systémy alebo iné formy zabezpečenia. Mladší ľudia už podobný komfort mať nebudú, a preto musia prevziať zodpovednosť za svoju finančnú budúcnosť.
Tomuto spôsobu uvažovania pritom nikto nerobí lepšiu reklamu než on sám. Investovaniu sa začal venovať dávno pred nástupom na vysokú školu. Dnes je najkopírovanejším slovenským investorom na platforme eToro a zároveň členom jej globálneho tímu analytikov.
Prostredníctvom funkcie CopyTrader aktuálne spravuje kapitál kopírujúcich investorov v hodnote 4,4 milióna dolárov, teda približne 3,8 milióna eur. Jeho investičnú stratégiu sleduje 34 800 používateľov a kopíruje ju 1 569 investorov. Údaje sú platné k 30. júnu.
Ako to všetko zvláda popri štúdiu? „Je to o organizácii času. Jeden múdry muž mi kedysi povedal, že všetci máme rovnakých 24 hodín, a tým sa riadim. Mám tiež šťastie, že som obklopený veľmi produktívnymi a pracovitými ľuďmi,“ opisuje svoju cestu.
Významnú úlohu zohrá v najbližších rokoch aj umelá inteligencia. Rochlitz sa však neobáva, že nahradí investičných analytikov alebo ľudí, ktorí vyberajú jednotlivé akcie. Oveľa väčšiu zmenu vidí v tom, že bežným záujemcom sprístupňuje informácie, údaje a nástroje, ku ktorým sa v minulosti nemohli dostať.
„Hovorí sa, že investovanie je spolovice matematika a spolovice umenie. Ja by som povedal, že je spolovice matematika a spolovice psychológia. Umelá inteligencia dokáže výrazne zlepšiť matematickú časť, stále tu však zostáva psychológia. Keď sa dvaja ľudia pozrú na rovnaké aktívum, pre každého bude mať inú hodnotu. A to je niečo, čo umelá inteligencia nedokáže nahradiť,“ uzavrel Rochlitz svoje vystúpenie na podujatí.
